20111205 - di nuovo S&P

Situazione
Sembrava andare tutto bene: Merkel e Sarkozy discutevano, Monti raccontava la sua manovra, i dati macro decenti... poi alle 19:30, sono filtrati rumors riguardo alla messa in "outlook negativo" di praticamente tutti i debiti sovrani europei ancora AAA, Germania compresa, da parte di S&P. Rumors confermati subito dopo la chiusura dei mercati USA.

USA
L'entusiasmo delle azioni intraprese in Europa e i dati macro degli ultimi giorni erano troppo importanti per essere sminuiti da un rumors, anche se importante. I listini hanno chiuso in positivo, con tutti i settori positivi.
DJI +0.65%, SPX +1.03%, Nasdaq +1.08%, VIX 27.84 (+1.16%)

Europa
Mario Monti presenta la sua manovra: niente di rivoluzionario, ma dovrebbe comportare una pesante riduzione del debito, il secondo grande problema italiano (dopo la crescita). Allo stesso tempo, gli architetti europei Merkel e Sarkozy hanno iniziato le discussioni relative alle modifiche dei trattati europei, rivolti soprattutto ad una maggiore integrazione fiscale. Al mattino, i dati PMI sono stati pubblicati a livelli migliori delle attese. Tutto bene quindi per la continuazione del "rally". (oggi vedremo con l'annuncio del possibile downgrade).
CAC +1.15%, DAX +0.42%, SMI +0.37%, SX5E +1.15%, V2X 35.97 (+0.80%)

Giappone e Asia
Nonostante il taglio dei tassi da parte della banca centrale australiana, i mercati asiatici non prendono molto bene la questione del possibile downgrade. Alcuni analisti si preoccupano infatti della capacità di questi mercati di reggere ad una recessione europea (o USA).
Nikkei -1.39%
Hang Seng -1.22%, Straits Time -0.85%, Taiwan -2.00%, Shanghai -0.24%, Sensex -0.25%

FX 
USDCHF 0.9230 (0.9219)
USDJPY 77.77 (77.97)
EURUSD 1.3382 (1.3413)
EURCHF 1.2352 (1.2363)
EURGBP 0.8560 (0.8594)
GBPUSD 1.5631 (1.5609)
GBPCHF 1.4429 (1.4388)

USD libor 3 mesi 0.53% (0.53%)
USA tbill 3 mesi 0.00% (-0.01%)
USA tbond 5 anni 0.93% (0.94%)

Oro 1714.73 (1746.10)
Greggio 100.87 (101.35)
SPGS Commodity 657.52 (658.32)
Baltic Dry Index 1856 (1866)

Considerazioni
S&P sembra un po' "dietro la curva": adesso vengono a dirmi che "il debito è troppo alto e i problemi politici importanti" ? grazie, già lo sapevo. Anche tagliare tutte le AAA su AA+ fondamentalmente significa abbassare l'asticella, a meno che tutti gli investitori non si vogliano buttare su Australia, Canada e Hong Kong.
Eppure, i mercati azionari asiatici stanno reagendo male alla notizia, così come il future sullo S&P500.